银行积极布局探索“跨境理财通”业务

来源：金融时报

本报记者孟扬

6月29日，中国人民银行、香港金融管理局、澳门金融管理局发布联合公告称，决定在粤港澳大湾区开展“跨境理财通”业务试点，进一步促进粤港澳大湾区居民个人跨境投资便利化。

有专家预计，今年以来金融对外开放提速，此次“跨境理财通”最快于下半年落地。“跨境理财通”试点开通后，财富管理行业参与者增加，对银行渠道销售、客户服务、产品管理能力提出更高要求。

不少“嗅觉”敏锐的银行已经开始摩拳擦掌，积极进行“跨境理财通”业务的开办准备工作，希望抢占“跨境理财通”产品高地。中国工商银行(4.980, -0.01, -0.20%)相关负责人在接受《金融时报》记者采访时称，将积极响应政策要求，根据监管部门的统一部署安排，做好试点开办前的各项业务准备，更好地服务大湾区金融改革创新。渣打银行也表示，将积极进行“跨境理财通”的筹备工作，期望尽快推出相关产品及服务。

“对于银行来说，需要根据大湾区布局网点，创新建立跨境理财服务机制，为支持大湾区居民提供一体化服务，让投资者跨境理财更加高效安全。”普益标准研究员杨超认为。

大湾区居民投资理财将有更多选择

5月14日，中国人民银行、银保监会、证监会、外汇局发布《关于金融支持粤港澳大湾区建设的意见》，提出26条具体措施，包括支持粤港澳大湾区内地居民通过港澳银行购买港澳银行销售的理财产品以及港澳居民通过粤港澳大湾区内地银行购买内地银行销售的理财产品。此次联合公告则是落实“跨境理财通”业务试点。试点启动时间和实施细则暂未公布。

根据联合公告，“跨境理财通”按照购买主体身份可分为“南向通”和“北向通”。“南向通”指粤港澳大湾区内地居民通过在港澳银行开立投资专户，购买港澳地区银行销售的合资格投资产品；“北向通”指港澳地区居民通过在粤港澳大湾区内地银行开立投资专户，购买内地银行销售的合资格理财产品。

“‘跨境理财通’作为一项推动内地与港澳金融市场互联互通的重要措施，对促进内地资本市场进一步开放、加强大湾区金融联动发展具有重要意义。‘南向通’和‘北向通’不但可以扩充大湾区银行理财市场，提供新的业务增长点，也可以为客户提供更加丰富的资产配置解决方案。”杨超认为。

渣打大中华及北亚地区行政总裁兼集团零售银行及财富管理业务行政总裁洪丕正表示，“跨境理财通”是大湾区推进金融市场互联互通的一个重大里程碑，为中国内地及香港、澳门居民提供更多理财产品的选择。随着大湾区相关政策逐步出台，区内金融市场进一步开放，将能有效吸引外资，提升区域竞争力，预期大湾区未来将成为中国经济主要增长动力之一。

“目前国内理财产品以固收及‘固收+’产品为主，开放试点后投资者可选择多层次、多市场金融产品，投资范围得到拓展。”中信证券(24.110, 0.61, 2.60%)研究员肖斐斐分析称。

银行积极做好相关业务开办准备

《金融时报》记者在采访中了解到，多家银行已开始积极进行“跨境理财通”的筹备工作，有望迅速推出相关产品。

此前，工行根据《粤港澳大湾区发展规划纲要》《金融支持粤港澳大湾区建设的意见》等相关政策，积极探索进行跨境理财相关业务准备。包括集中优势资源，组织工行在大湾区三地机构，提前准备业务流程、系统研发、产品设计、风险防控等工作。

工行相关负责人告诉《金融时报》记者，工行跨境理财业务按照“专户管理、资金闭环、用途可控、手续便捷”思路设计，整合集团经营优势，创新建立跨境理财服务机制，支持推动大湾区内地居民和港澳居民通过工行大湾区机构一体化服务，实现客户跨境、双向购买金融理财产品。

值得关注的是，除内地银行外，外资银行也在探索推进“跨境理财通”业务。

“我们将积极进行‘跨境理财通’的筹备工作，期望尽快推出相关产品及服务。”洪丕正说，渣打一直致力于大湾区发展，未来将继续配合相关政策，利用自身在“一带一路”网络、财富管理及数码化等方面的优势，在相关领域加大投资并拓展业务。

恒生银行相关负责人表示，探索建立与粤港澳大湾区发展相适应的账户管理体系以及探索建立“跨境理财通”机制，将释放个人金融需求，为大量潜在的个人跨境金融需求搭建互联互通平台，该行将积极探索“跨境理财通”业务。

需进一步加强专业化投研能力

在分析人士看来，“跨境理财通”业务试点将倒逼内地银行加强资产配置能力，客户禀赋优秀、积极转型的银行有望突围。

“内地银行仍然具备客户和渠道优势，但资产配置能力稍显不足，为此内地银行需增强专业化投研能力，构建满足多层次客户需求的产品体系。”肖斐斐认为。

杨超提出，各家银行可以根据现有政策和自身情况提前进行筹划，包括规范业务流程，推进客户分析、产品研发、合规运营等工作，以保持先发优势，为更长远的金融开放下的竞争格局打下坚实基础。另外，考虑到目前境内外较明显的利差，“跨境理财通”开通初期“北向通”交易或许会更加活跃，银行可以根据这一特点，抓紧进行产品布局。

事实上,自粤港澳大湾区建设提出以来，各商业银行加速布局，全方位为粤港澳大湾区建设注入金融动力。

例如，工行紧密围绕“港澳所需、湾区所向、工行所能”发展思路，发挥客户、产品、渠道、资金、科技、风险防控、境内外一体化等优势，聚焦民生普惠、产业升级、资金融通、开放合作等重点领域，着力打造面向个人和企业客户的大湾区特色金融产品和服务，促进大湾区物流、资金流、信息流的互联互通。

交通银行(5.130, 0.01, 0.20%)相关业务负责人则透露，正在打造新型跨境资金池系统，探索区块链技术在本外币贸易金融、支付结算等各种银行业务场景中的应用等。

“未来，银行业应进一步提高投资银行和财富管理业务能力，在进行管理流程和业务流程再造的同时，着力开展业务和产品创新，以此来提高实体企业的盈利能力和核心竞争力，为粤港澳大湾区建设贡献金融力量。”业内专家建议。